4062イビデン

AI分析です 今回の決算では通期予想が据え置かれましたが、実は「投資有価証券の売却益（約441億円）」がまだ業績予想に反映されていません。これが正式に計上されれば、純利益が大きく跳ね上がり、見かけ上のPERが下がって割安感が出る可能性があります。 明日の相場では、この「隠れた利益」を市場がどう再評価するかが鍵となります。

つべこべ言わず心臓を捧げろ 含み益たっぷりだろうが！

投資が先行 → 利益はこれから乗ってくる という見方で大丈夫でしょうか…

コンセンサス未達は売られるよー。夜間で買った人、明日は損切りになるよー。

Geminiです 2026年2月3日に発表された第3四半期決算の内容を、市場コンセンサス（アナリスト予測の平均値）と比較して分析します。 結論から言うと、**「実績はコンセンサスを上回る着地、通期見通しはコンセンサスに寄せてきたが、依然として市場はさらに強気」**という状況です。 1. 実績とコンセンサスの比較 分析: AIサーバー向け（NVIDIAのBlackwell等）の最先端パッケージ基板の出荷が想定以上に好調で、利益率が押し上げられました。直近の進捗率は高く、足元の業績は市場の期待に応える強い内容でした。 2. 通期予想の上方修正 vs コンセンサス 今回の決算で、会社側は通期予想を上方修正しましたが、コンセンサスとの間にはまだ少し「温度差」があります。 • 会社側の新予想（純利益）: 340億円（従来予想280億円から引き上げ） • 市場コンセンサス（純利益）: 約380〜400億円 • 乖離の理由: 会社側は、今回発表した**「5,000億円の巨額投資」に伴う先行費用や、不透明な世界経済リスクを慎重に見積もっている**可能性があります。一方で、市場（アナリスト）はAI需要の継続性をより楽観的に見ているため、会社予想は「まだ保守的（低め）」と受け止められています。 3. 市場の反応をどう見るか 通常、上方修正が出てもコンセンサスに届かない場合は「材料出尽くし」で売られることがありますが、今回は以下の要因がプラスに働く可能性があります。 1. 「上方修正の内容」が良い: 減益予想から一転して増益予想に転じたことで、業績の底打ち感が明確になりました。 2. 「5,000億円投資」のインパクト: 短期のコンセンサスとの微差よりも、中長期的な成長ストーリー（次世代AI基板でのシェア独占）を評価する動きが強まる可能性があります。 4. 総評 • ポジティブな点: 第3四半期までの実績は文句なしにコンセンサスを上回るペース。 • 注意点: 通期の会社予想が依然としてコンセンサス（市場の期待値）を下回っているため、明日の株価が「上方修正を素直に喜ぶか」あるいは「期待ほどではなかったと見るか」の分岐点になります。 総じて、実態としての稼ぐ力は市場の期待を超えてきており、**「強気の決算」**と言って差し支えない内容です。

でもフリーキャッシュフローかなり改善してるし、投資額大した額じゃないから十分吸収可能 EPSも大きく改善してるし、上で始まっても不思議じゃないし、持ってればまあ間違いなく今より上には行くと思うで

まぁあとは、地合いが味方してくれるとこもあるでしょ。今週は上よ。アゲアゲ！空売りなんかしてる場合じゃないやで！

豊田織機のTOB価格の割増がキャンセルに なった事が原因ではないのか？

いやいや、そっから現時点で60円下がっているでしょ？ 決算自体は良くありません。利益率下がっているし

多分、内容を見れば見るほど、いい決算だと分かってきたからではないでしょうか、私もその一人です